1409 ET - 摩根士丹利分析师在一份报告中指出，IBM周二股价的暴跌可能尚未触底。该公司的软件和基础设施业务因客户将支出重新优先投向硬件和内存而受到冲击，鉴于企业界将内存短缺视为将持续数年的不利因素，这些趋势可能会一直持续到2027年。分析师写道：“考虑到（1）内存不利因素的持续性，以及（2）如果这种支出转变持续更久，可能对IBM的支出产生广泛影响，我们对股价在短期内保持疲软不会感到意外。”IBM股价下跌1.4%，至213.90美元。

1314 ET - 瑞银分析师表示，困扰IBM第二季度初步业绩的问题——其企业大型机需求下降以及客户支出从软件转向硬件和内存——可能会持续到2027年。分析师写道：“尽管公司未在6月当季财报中更新其2026财年框架，但鉴于资本支出优先级转移带来的干扰风险将持续到2026年下半年及2027财年，我们主动下调了2026和2027财年的预测。”他们将今年剩余时间的营收增长预期从5.5%下调至3.6%，并将2027年的预期从3.1%下调至2.7%。他们还下调了截至2027年的每股收益预期，但维持了236美元的目标价。

1304 ET - 贝雅分析师指出，尽管强生公司在其医疗设备部门报告了低于预期的增长，但其最新季度业绩为医疗设备终端市场提供了积极信号。他们表示，强生在医疗技术领域的业绩未达预期，主要归咎于其心血管部门特有的问题，这掩盖了外科、视力和骨科业务相对稳健的表现。分析师认为，这份报告为骨科领域的捷迈邦美和史赛克，以及心脏和电生理领域的美敦力和雅培等公司传递了积极的信号。

1252 ET - 在IBM宣布其第二季度软件和基础设施部门业绩未达预期导致股价昨日暴跌25%之后，奥本海默将IBM评级下调至“与大盘持平”，并撤销了其350美元的目标价。奥本海默的分析师此前对IBM持乐观态度，预期其软件业务具有粘性，且第二季度财报“不会有意外”。但分析师写道，周二令人失望的初步业绩意味着“看涨论点需要更长时间才能实现”。“我们认为，如果没有额外的大型收购或第二季度推迟的大型交易出现实质性追补，IBM很难在2026/2027财年实现软件业务‘两位数’的按固定汇率计算的增长。”

1220 ET - 德意志银行分析师表示，Stripe提出收购PayPal的提议，仍留下疑问：这家支付公司是会整体出售，还是试图分拆出售其部分业务。这些分析师此前表示，他们认为仅出售PayPal部分资产的可能性大于出售整个公司。他们表示，对Stripe参与收购PayPal全部股份的提议感到有些意外。然而，他们指出，PayPal尚未对Stripe及其合作伙伴Advent作出回应，这表明它可能认为在其他机会中能创造更大价值，例如分拆出售资产。

1217 ET - 德意志银行分析师称，Stripe提出收购PayPal的提议，标志着支付和金融科技行业整合趋势的延续。今年该领域已经宣布了其他几项合并，包括万事达卡与稳定币公司BVNK之间的交易，以及富达国民信息服务与TSYS之间的交易。分析师表示，PayPal可能被出售——无论是卖给Stripe还是其他买家——可能成为该行业更多交易活动的催化剂。他们指出，据报道的交易规模也表明，尽管PayPal近期面临挑战且交易倍数较低，市场对其仍有浓厚兴趣。

1207 ET - 美国银行证券分析师指出，在Netflix即将发布第二季度财报之际，该公司正面临投资者对其用户参与度、AI驱动的内容颠覆以及竞争等一系列担忧。但这家流媒体公司对质疑时期并不陌生。分析师表示，在2022年用户增长大幅放缓后，该公司采取了一系列战略举措，包括付费共享和广告支持套餐，这两者都有助于重新加速增长。“尽管Netflix商业模式未来演变存在多种可能，但管理团队始终展现出适应不断变化的市场环境、有效执行并为股东创造长期价值的能力。”

1201 ET - Lucid Group股价飙升20%，有望创下近一年来最大单日百分比涨幅，此前一天该股暴跌了16%。此次反弹是在该公司否认了有关其正考虑申请破产或进行私有化交易的报道之后发生的。摩根士丹利表示，这些传闻似乎没有根据，但认为Lucid在准备推出其中型平台时仍面临巨大的融资需求。该投行估计，这家电动汽车制造商今年将消耗约37亿美元现金，并在2027年前需要额外的债务和股权融资，这使得投资者关注其执行情况以及股东权益进一步被稀释的风险。

1154 ET - 摩根大通的杰米·戴蒙表示，人工智能将是一股革命性力量，但他补充说，在AI基础设施支出飙升之际，首席执行官们仍应权衡其投资回报。戴蒙告诉CNBC：“我们都会像对待任何其他资源一样理性地对待它。”他表示，摩根大通不断与供应商就AI潜在投资的价值和目的进行谈判，这是供应商与公司之间的“常态”。戴蒙说，他仍然认为AI将是一件“不可思议的事情”，可以治愈癌症、减少道路死亡和医院死亡，甚至发明新的复合材料。

1107 ET - 摩根大通已汇集了1800万美元的贷款和投资以及600万美元的慈善赠款，以帮助扩大费城的一家潜艇制造和组装工厂。该银行表示，这笔融资还将帮助扩大对可能数千名当地工人的劳动力培训和学徒机会，并支持多达100家当地海事小型企业供应商。首席执行官杰米·戴蒙告诉CNBC，这笔融资是其关注国防和基础设施的一部分。戴蒙说：“我们正在尽自己的一份力量，帮助保护自由的未来和美国的未来。”

1100 ET - Elevance Health表示，正在退出更多的医疗补助市场。该公司最近与华盛顿特区达成协议，退出该市的医疗补助市场，并预计在未来12至18个月内退出更多看不到可持续增长路径的医疗补助市场。这些退出是Elevance改善财务纪律并根据市场匹配度、运营要求和资本回报能力评估每个市场的战略的一部分。健康保险公司一直在提高医疗补助费率以抵消不断上涨的医疗成本。Elevance表示，在最近一个季度其会员人数有所减少，特别是在其医疗补助和《平价医疗法案》计划中。其股价下跌10%。

1056 ET - 沃伦·巴菲特表示，他已改变对谷歌的看法，因为他看到了与人工智能相关的巨大机遇。这位通常远离科技公司的投资者告诉CNBC，他参与了伯克希尔·哈撒韦公司对谷歌母公司Alphabet 310亿美元持股的决策。他说，自己“犯了一个错误”，没有更早投资这家公司，现在基于其过往记录，他认为它更有可能成为赢家。他表示，他认为大型科技公司目前除了在AI上投入巨资以保持竞争力之外，别无选择。